Nakayama Hakudo-sensei (1869–1958) oli 18. päämies suoraan alenevassa polvessa Hayashizaki Jinsuke Shigenobusta. Juuri Nakayama-sensei antoi miekan vetämisen taidolle nimen iai–do 20. vuosisadalla. Hän oli aikansa kuuluisimpia miekkailun opettajia. Hän tuli siihen johtopäätökseen, että klassisia taistelutaitoja tulisi tulkita uudelleen ja ne tulisi avata myös suurelle yleisölle, jotta se voisi selviytyä muuttuvasta maailmasta. Hän painotti miekkailun harjoittelua, ei niinkään käytännöllisenä harjoitteluna, vaan itsensä kehittämisen keinona. Oman tyylisuuntansa hän nimesi Muso Shinden ryuksi. Miekka ei ollut enää työkalu vihollisten tappamiseen vaan työkalu oman egon muokkaamiseen.